所謂盈利性現金創造

⑴ 現金做為一種資產,它的特點是什麼（ ）

一、現金資產，是指商業銀行隨時可以用來應付現金需要的資產，是銀行資產業務中最富流動性的部分。包括現金和活期存款。
二、現金作為企業重要資產，其主要特點是流動性強和盈利性差。現金具有普遍的可接受性，可以有效地立即用來購買商品、貨物、勞務或償還債務。它是企業中流通性最強的資產。但是持有現金，而不進行投資的話，盈利性差。

⑵ 關於公司盈利能力分析的一些新鮮理論

利益相關者理論，價值創造理論

⑶ 盈利性指標是什麼

1、反映盈利能力的指標(比率)：

（1）銷售利潤率
=凈利潤/銷售收入*100%
概括企業全部經營成果，比率越大盈利能力越強。

（2）資產利潤率
=凈利潤/總資產*100%
=（凈利潤/銷售收入）*（銷售收入/總資產）
=銷售利潤率*總資產周轉次數
比率越大盈利能力越強。

（3）權益凈利率
=凈利潤/股東權益*100%
概括企業全部經營業績和財務業績，比率越大盈利能力越強。1、反映盈利能力的指標(比率)有哪些?
（1）銷售利潤率
=凈利潤/銷售收入*100%
概括企業全部經營成果，比率越大盈利能力越強。
（2）資產利潤率
=凈利潤/總資產*100%
=（凈利潤/銷售收入）*（銷售收入/總資產）
=銷售利潤率*總資產周轉次數
比率越大盈利能力越強。
（3）權益凈利率
=凈利潤/股東權益*100%
概括企業全部經營業績和財務業績，比率越大盈利能力越強。
2、反映企業的償債能力的指標(比率)有哪些?
（一）短期償債能力指標
（1）營運資本
=流動資產-流動負債
=長期資本-非流動資產
=長期資本-長期資產
營運資本的數額越大，財務狀況越穩定，如果為負表明財務狀況不穩定。
營運資本是絕對數，不便於不同企業間比較，變成相對數形式：
營運資本配置比率=營運資本/流動資產。
流動比率=1/(1-營運資本配置比率)。
營運資本配置比率=1-1/流動比率。
（三者可互推）。
（2）流動比率
=流動資產/流動負債*100%。
（3）速動比率
=速動資產/流動負債*100%。
速動資產=貨幣資金+交易性金融資產+應收賬款+應收票據+預付賬款。
（4）現金比率：
=（貨幣資金+交易性金融資產）/流動負債。
（5）現金流量比率：
=年經營現金凈流量/年末流動負債*100%。
（二）長期償債能力指標：
（1）資產負債率（又稱負債比率）
=負債總額/資產總額*100%。
（2）產權比率
=負債總額/所有者權益總額*100%。
（3）權益乘數
=總資產/所有者權益總額。
=（負債總額+所有者權益總額）/所有者權益總額
=1+產權比例。
（4）長期資本負債率
=長期負債/（長期負債+股東權益）。
（5）利息保障倍數（已獲利息倍數）
=稅前利潤/利息費用。
（6）現金流量利息保障倍數
=經營現金流量/利息費用。
（7）現金流量債務比
=經營現金流量/債務總額？
3、資產負債表的概念...?
資產負債表是反映企業在某一特定日期財務狀況的會計報表。以「資產=負債+所有者權益」這一會計基本等式為理論基礎，按照一定的分類標准和一定的次序，把企業在一定日期的資產、負債和所有者權益予以適當排列，按照一定的編制要求編制而成的。它表明企業在某一特定日期所擁有或控制的經濟資源、所承擔的現時義務和所有者對凈資產的要求權。（人大教材上的定義。

⑷ 試論如何提高企業經營凈現金創造能力

【論文摘要】經營凈現金是指企業經營活動現金流入減去經營活動現金流出的凈額，它是企業正常周轉和固定資產更新改造的重要資金來源，是維系企業正常運轉，保證企業資金鏈安全的重要環節。企業經營凈現金所佔比重的高低，直接反應了企業銷售業務和會計利潤的質量，是企業可持續發展能力的重要標志。企業經營凈現金創造能力的提高需要企業在整體發展戰略的基礎上，合理進行資源配置，提高核心競爭力和上游價值鏈優勢，降低經營成本，加速各項資產的周轉率，實現現金—資產—現金（增值）的良性循環。 【論文關鍵詞】經營凈現金；資金鏈；會計利潤；應收賬款管理；OPM戰略 一、經營凈現金對企業的重要意義 經營凈現金是指企業經營活動現金流入減去經營活動現金流出的凈額，反映了企業可以進行支配的現金量。它是維系企業正常運轉，保證企業資金鏈安全的重要環節。企業經營凈現金所佔比重的高低，直接反映了企業銷售業務和會計利潤的質量，是企業可持續發展能力的重要標志。 1、經營凈現金是企業正常運轉和擴大再生產資金的重要來源 經營性凈現金有正數、零和負數三種不同的狀態，給企業帶來的影響也各不相同。在正常的經營中企業的經營性現金流量除了滿足企業正常周轉所需的資金外，還要能夠補償資產的折舊額或攤銷額（如固定資產折舊或無形資產攤銷）。當經營性凈現金為正數時，說明企業的經營性現金流入量大於企業的經營性現金流出量，企業的經營活動創造現金的能力比較強，可以滿足企業的資金周轉需要，但是並不能證明企業的資金支付能力很強。因為企業在本期的經營過程中還耗費了一些非付現的成本，如上面提到的固定資產折舊或無形資產攤銷等，企業的經營性現金流入量還必須能夠補償經營中的非付現成本，這樣企業通過資金積累就可以為未來的設備更新改造和購置提供有力的資金保證。在滿足了日常周轉和補償了非付現成本後，如果經營性現金流量還有流入，那麼企業的經營就是一個非常高質量和高效率的運行狀態。 而當經營性凈現金出現零或負數時，企業的現金只能基本甚至不足以滿足日常經營需要，更不能對折舊、攤銷這些非付現成本進行補償，當企業經營風險加大或必須進行設備等更新時，企業經營就會面臨較大的困難。在正常經營期間持續出現這種狀況，表明其經營活動現金流質量較差，將會面臨嚴重的財務風險。 2、經營凈現金是維持企業資金鏈安全的重要保證 所謂資金鏈是指維系企業正常生產經營運轉所需要的基本循環資金鏈條。現金——資產——現金（增值）的循環，是企業經營的過程，企業要維持運轉，就必須保持這個循環良性的不斷運轉。如果一個企業運營出現了問題，效率低下，資產周轉減速，不能產生足夠的經營凈現金維持企業的正常運轉，那麼銀行、股東們將會對公司失去信心，難以持續得到資金支持，進一步加劇了資金緊張程度。一旦發生債務危機，不能償還到期債務，就會發生資金鏈斷裂的現象。資金鏈斷裂表現為一種瞬間現象，但是發生資金鏈斷裂的根本原因在於企業形成利潤的過程，以及形成的利潤是否能真正實現，即企業經營凈現金創造能力的大小。 3、經營性凈現金是評價企業利潤質量的重要指標 經營凈現金實際上就是企業採用收付實現制方式計算出的凈收益，通過比較現金流量凈額可以評價企業銷售業務和利潤的質量。企業經營活動現金的流入主要通過企業銷售產品取得收入來實現，但是在市場經濟條件下，不可能每一筆生意都用現金交易是一手交錢一手交貨，存在著大量的商業信用，即形成應收賬款。

⑸ 現金利潤和凈利潤有什麼區別

會計利潤是依據同用會計准則（GAAP）或者國際會計准則（IFRS）編制而成的。其基本原理是收入-成本-費用=利潤，只是在會計處理上國際准則更加嚴格。所以我們在計算會計利潤的時候，走的是會計思路。

但是，由於企業會計和國家稅收的目的不同，所以在稅務計算中，稅務機關（CRA，IRS）制定了略微不同的規定，來衡量企業的收入利潤。（其實根本不是「略微」 T_T）

以上是差異產生的理論基礎，而差異的具體體現形式主要是抵扣項目（dection）的區別。

這里舉幾個比較具有代表性的例子，並簡單解釋說明。

1. 計算方法不同而產生的差異：
攤銷與折舊（Amortization） vs. 資本成本減免額 （Capital Cost Allowance 這里...真不知道如何翻譯T_T...）

從損益表來看，最重要的一塊非現金項目就是折舊和攤銷，在這里會計上是允許企業自己選擇折舊計算方法的，比如直線法，雙倍余額遞減法等等。

然而學過會計也都知道，折舊這塊兒是很容易玩兒貓膩的，不同計算方法對於凈利潤（Net income）的影響很大。所以稅務機關為了避免企業在這個項目上操控利潤，就制定了自己的計算方法，按照不同資產類型，決定折舊比率，這也就是CCA產生的過程。

對於這類區別，我們只要把損益表裡的項目加回到凈利潤里，再把稅務目的的計算結果減掉，就可以完成調整了。

2. 不可抵扣的各種福利支出，比如餐飲娛樂（50%），機動車，質保費用，各種罰金、利息，這些很好理解了，在會計上這些屬於費用，需要從總收入中扣除。

但是對於稅務機關來說，他們不認為這是正常的商業成本/支出，所以禁止從收入中抵扣，以免企業藉此操縱利潤。遇到禁止抵扣的支出，我們只要把它加回到凈利潤里就可以了。

3. 稅率不同導致的差異：出售資產產生的利潤或者虧損。

會計：存在於損益表中的其他收入（other revenue），影響凈利潤。
稅務：被認為是資本利得/資本損失，只有50%應稅。

4. 同一項目處於不同處理階段：慈善捐款。
在稅務角度中，由於這類支出並不是用來產生收入的，所以並不能出現在稅務利潤（Net Income for Tax Purpose）的計算過程中，而是被放在了應稅收入（Taxable Income）的計算過程中。

抵扣項目的區別以及背後產生的原因較為復雜，以上只是簡單列舉一些，實際在加拿大企業所得稅計算中會計利潤=》稅務利潤的計算包含了近80種抵扣處理辦法，要全部牢記比較困難，在學習和操作中主要是理解各種費用的本質以及其與稅務目的的沖突。只要理解了這些，繁復的抵扣項目其實也就不言自明了。

當我們獲得了稅務利潤（Net Income for Tax Purpose），還要將其轉化為應稅收入（Taxable Income）才能用來計算企業所得稅。

這里我們要注意的項目就少多了，包括股息收入，上年結轉的各種損失，慈善捐款，以及商業投資損失（ABIL）等。

通過以上的調整我們就得到了題主問的應稅收入（Taxable Income）。

這個收入乘以對應稅率就可以得到應付稅金，然後再通過各種政策性減免比如小企業抵扣（SBD），製造業抵扣（M&P），通用稅率抵扣（GRR）等等就可以得到實際納稅額（Tax Payable）了。

⑹ 現金作為一種資產，它的（ ）。 單選

現金作為一種資產，它的流動性強，盈利性差。

現金,是指立即可以投入流通的交換媒介。它具有普遍的可接受性，可以有效地立即用來購買商品、貨物、勞務或償還債務。它是企業中流通性最強的資產。由於它本身不具有創收能力，故盈利性差。

(6)所謂盈利性現金創造擴展閱讀：

現金1：庫存現金，這是我國企業在會計核算中使用的概念；

現金2：庫存現金和銀行存款（包括支票賬賬戶和儲蓄賬戶的存款）、流通支票及銀行匯票，這是美國會計中採用的概念；

現金3：現金2加上3個月內變現的有價證券，這是編制現金流量表時和論及現金管理時採用的概念。

⑺ 無現金流入方式創造的利潤有哪些

無現金流入方式創造的利潤，比如線上交易，這些就是無現金流的方式。

⑻ 什麼是盈利性

盈利性是指企業獲得利潤的能力。
流動性、風險性與盈利性的統一
1、較強的流動性是提高盈利性的條件和降低風險的保證。企業經營管理的各個方面都必須圍繞著利潤最大化這一中心運轉。財務管理是企業經營管理的重要環節，理財人員的基本職責就是要使企業保持良好的財務狀況，有較強的支付能力以償還到期債務、分配現金股利、增加非現金資產、滿足付現費用、保證再生產的順利進行。當流動性較強時，企業一方面有足夠的現金支付各項費用，為盈利提供保證；另一方面償債能力提高，進而提高企業信譽，創造出良好的理財環境，使企業籌資能力增強，為企業取得更多盈利提供資金保證。
2、盈利能力的高低決定著企業流動性的強弱和抵禦風險的能力。盈利是企業承擔風險的主要保證，當企業資產發生損失時，首先要用積累起來的收益來彌補。在收益不能抵償虧損時，就會使資本發生損失。因此，較高的盈利對企業資本起著保護作用，可使企業經受住較大的損失。從短期來看，盈利能力提高，對流動性似乎沒有什麼影響，但從多個會計期間來看，由於權責發生制和現金收付制的計量結果趨於一致，盈利能力和流動性也趨於一致。利潤水平的提高最終將會在現金流量上得到反映，這無疑為企業籌資、投資、收益分配等各項財務工作的有效開展起到促進作用，甚至引起資本結構的合理調整，從而增強企業的籌資能力及資產的變觀能力，增強企業的流動性。
流動性、風險性、盈利性之間的矛盾
雖然流動性。風險性、盈利性之間具有統一性，但它們之間的矛盾也是客觀存在的。
1、過分追求流動性，會使企業盈利能力下降。一般情況下，企業增強流動性有兩條途徑：一是儲存流動性，即在資產組合中保持一定比例的易變現資產，如：現金、銀行存款和短期有價證券等，以應付流動性不足的風險二是購入流動性，即靠籌措新的資金來實現流動性。無論企業採取哪種方式來滿足流動性，均不能使三性達到一均衡。若企業採取儲存流動性的方式，就必須在資產總額中提高易變現資產的比重。由於易變現資產的非盈利性；使得流動性的提高以盈利性的降低為代價。若採用購入流動性的方式，以負債等資來滿足流動性，又會因負債內部各項目的償還期不同，導致新的矛盾。在負債內部，流動負債的資金成本相對較低，流動負債的比重越大，企業的收益率就越高，但由於流動負債的風險大於長期負債的風險，當流動負債占負債總額的比重過大時，企業的營運資金（流動資產一流動負債）就會減少，甚至出現負值。在這種情況下，企業無法清償債務的可能性就增大，提高流動負債比率而獲得的收益將被企業承擔的較大風險所抵消，甚至出現負效應。這種負效應來自兩個方面：一是企業為不至於破產，不得不削價出售若干非流動資產來抵債；二是不得不以高利率舉新債還舊債。出售資產的損失或籌資成本的提高都將大大降低企業的盈利能力，影響企業的形象和經營發展。
2、過分強調降低風險，又會削弱盈利性。風險貫穿於財務活動的全過程，不同的籌資、投資和分配活動的風險是極不相同的，相應取得的收益或減少的損失也是個相同的。投資的必要報酬率是由無風險報酬率、風險報酬率和通貨膨脹貼補率一二部分構成。風險報酬率是投資者冒風險進行投資獲得的超出時間價值率的那部分額外收益率，它是人們對可能遇到的風險的一種價值補償，企業一味強調降低風險或不冒風險，就不能獲得風險報酬，勢必降低投資報酬率，削弱企業的盈利性，同時也不利於企業的創新和理財家的進取；反之，高風險的投資可為企業帶來高收益，但損失的可能性將增大。因此，降低風險也有個合理界限的問題，應以盈利性來權衡，否則，就可能出現以下情況：在籌資場合，企業既面臨高風險也必須支付高的籌資成本或者只承擔低風險而又不肯多付籌資成本，以致不能籌集到所需的資金。在投資場合，企業既面臨高風險，而收益並未相應增加，企業投資意願不強、或者既承擔低風險，又要求多付收益或報酬，受資者就不願接受投資